康師傅抽籤TDR訂價45元 其中中籤率最高達12%

康師傅TDR以每股45元的價格區間上限訂價，與同日港股收盤價相較，溢價幅度6.77%。市場參與詢價圈購與抽籤的總金額約1,300億元，就中籤率與配售率而言，長線法人與大型機構投資人是最大贏家。
此次頂新透過發行康師傅TDR共募資達171億元，創國內TDR 募資新高，若就總參與申購的金額估算，超額認購倍數約6.64倍。雖然認購倍數並非最高，但若就申購張數超過250 萬張，仍創下國內TDR申購數量新高記錄。

根據永豐金證券統計，此次康師傅TDR對外公開銷售，以散戶投資人為主的公開申購抽籤的中籤率為12.34%，而佔總發行張數超過八成的詢價圈購，共分為「長線投資人與大型機構法人」與「一般投資人與一般法人」兩種，後者的中籤率更低於5%。

永豐金證券對此強調，身為主辦承銷商，必須肩負整體案件發行成功的責任，因此配售結構之掌握尤為關鍵。詢價圈購中的配售，以包括長線投資人以及壽險、基金在內的大型機構法人為主，有助於籌碼穩定、與股價表現。

永豐金證券表示，此次康師傅TDR銷售總張數為38萬張，扣除10%承銷商自行認購部份，對外銷售總額為34.2萬張。對外銷售又分為公開申購抽籤與詢價圈購兩種方式。

此次透過公開申購抽籤共計釋出3.42萬張，佔比約10%，由於三天內總參與抽籤張數達27.69萬張，中籤率為12.34%。詢價圈購總釋股張數為30.78萬張，佔對外銷售比重為90%，分別由主辦券商永豐金證券與其他18家協辦券商共同辦理。

另一方面，在1,300億元的市場總申購金額中，詢價圈購訂單金額為1,100億元，參與公開申購抽籤金額約125億元，協辦訂單金額約75億元。中籤與獲得配售者應於12月10日至11 日繳款，TDR將於12月16日掛牌上市。